• 登录
  • 注册
  • 网贷平台 网贷资讯 基金知识 理财知识 银行理财 银行网点 贷款攻略 基金公司
    展开
    当前位置:PPmoney > 基金攻略 >
    基金攻略

    从基金风格变化解读基金业绩变脸

    随着近几年基金产品设计日益“工具化”、“细分”,并在近几年市场分化加大、轮动越来越快速的行情催化下,基金业绩“变脸”更加频繁发生。事实上,基金业绩“变脸”的原因不尽相同,基金投资者也应区别对待。面对基金业绩“变脸”的时候,投资者可以从基金的投资风格入手,做一个初步的诊断,为基金配置决策做一个参考。

    第一种较常出现的基金业绩“变脸”,是某些风格鲜明的基金。此类基金往往是专注于某种市场风格或某种行业领域,在市场轮动之下,业绩波动较市场指数更大,反映在竞争激烈的短期排名上显得起伏更大,也就常常呈现“业绩变脸”。对于此类基金,投资者可以重点考量基金的选证能力、夏普比率指标,考量长期投资平滑风险。如果基金的选证能力、夏普比率指标较好,那么该基金在该风格类型中仍具有较好的配置价值,短期风格切换下业绩排名“落后”更主要是市场风格波动的体现。

    另一种业绩“变脸”往往是伴随着基金风格变化而至的,则需要投资者保持关注和警惕。一般而言,投资者可以通过考量基金大类资产配置策略、行业配置变化、集中度等方面,观察基金风格变化的程度和方向。这种情况下,基金投资者需要根据自身对这种投资风格、基金管理人的认可度进行评估,进行一定时间的业绩跟踪,以权衡该基金是否符合自己的投资需求。有时,基金风格切换幅度较大,致使短期业绩落后于市场和同类,但是中长期来看,基金管理人对新的投资风格把握较好,仍不失其长期投资的价值。

    基金攻略推荐

    基金攻略图文

  • 买卖基金 买卖基金生效时
    买卖基金 买卖基金生效时间为何时 网友:我是12月27日购买的基金,什么时候确...
  • 专家支招:不同风险偏好
    阎红: 大盘有调整需要 今年初以来上证指数已经累积了10%的升幅。短期看,主...
  • 基金的组织体系
    基金是由基金持有人、基金组织、基金管理人、基金托管人等通过信托关系构成...
  • 基金赎回维持稳定
    上周五,国富健康优质生活基金单日跌幅达到16.07%的消息被迅速传播开来,该基...
  • 2016环保主题基金推荐
    随着社会经济的发展和进步,如今人们越来越关注一个问题那就是环保,而且近...